根據(jù)《全國銀行間債券市場債券交易管理辦法》,，某商業(yè)銀行作為銀行間債券市場的做市商，每個交易日都會向市場提供買賣雙向報價,。2019年9月的某個時點,，該商業(yè)銀行對一只1年后到期的零息國債報出價格,，買入價為94元人民幣，賣出價為94.5元人民幣,。該債券票面金額為100元人民幣,，沒有票面利率，到期按面值支付,。

　　作為投資者買入該債券的市場價格為銀行報出的賣出價,，零息債券的計算公式P=F/（1+r）n，94.5=100/（1+r）1,，求得到期收益率r≈5.82%,，選項B正確。

　　作為銀行買入該債券的市場價格為銀行報出的買入價,，零息債券的計算公式P=F/（1+r）n,，94=100/（1+r）1，求得到期收益率r≈6.38%,，選項C正確,。

　　3.若銀行持有半年后按半年復(fù)利計算的賣出價格賣出，到期收益率為5%,，則債券半年后的賣出價格是（）元,。

　　債券的市場價格與到期收益率呈負(fù)相關(guān)關(guān)系，選項A錯誤,。債券的到期日越長,，債券價格受市場利率的影響就越大，債券價格波動幅度越大,，越臨近到期日,，債券價格受市場利率的影響就越小，債券價格波動幅度越小，選項B錯誤,，選項C正確,。越臨近到期日，債券價格越接近票面面值,，選項D正確,。

　　本小題所涉及到的知識點是零息債券的到期收益率，P=F/（1+r）n其中,，P代表債券的市場價格,，F(xiàn)代表債券面值，r代表到期收益率,，n代表債券期限,。第一小題中，給出了市場價格P=94.5元,，債券票面金額F=100元,，n=1年，要求的是到期收益率r,，帶入公式即可,。